Monnaie numérique: la directrice générale du Fonds monétaire international s’explique

Dans le cadre des activités prévues avant les Assemblées annuelles du FMI et de la Banque mondiale, qui se tiendront cette année à Marrakech, la table ronde a affirmé la nécessité de promouvoir l'inclusion financière, dans laquelle la monnaie numérique des banques centrales peut jouer un rôle clé.

Lors de son intervention, Mme Georgieva a souligné que les banques centrales étudient la question de la monnaie numérique, mettant en évidence les défis liés au cadre législatif, aux infrastructures communes et aux actifs partagés, tout en affirmant que la décision d'adopter une monnaie numérique ne sera pas facile pour les banques centrales.

Elle a souligné qu'il est essentiel de disposer d'infrastructures de connectivité pour que l'adoption de devises numériques soit réussie. Mme Georgieva a également affirmé la nécessité de progresser dans la législation commune afin d'éviter que d'autres ne comblent le vide, faisant référence aux crypto-monnaies qui pourraient aggraver la spéculation.

La plupart des banques centrales dans le monde cherchent à émettre ou à créer des monnaies numériques. Ces monnaies sont définies comme des copies numériques des devises émises par les banques centrales et réglementées par elles.

Une monnaie numérique de banque centrale pourrait devenir une forme numérique de la monnaie de cette banque, différenciée des réserves et des soldes de règlement détenus par les banques commerciales auprès des banques centrales.

Cette monnaie représenterait un engagement de la banque centrale sous la forme d'une unité de compte déjà existante, agissant à la fois comme un intermédiaire et une réserve de valeur.

Selon le magazine Finance & Développement publié par le FMI, ces devises, qui ne sont pas des crypto-monnaies, offrent un niveau de sécurité plus élevé, étant moins volatiles que les actifs cryptographiques.

L'intérêt pour les monnaies numériques émises par les banques centrales trouve sa justification dans la volonté de soutenir l'inclusion financière, de rendre les systèmes de paiement plus robustes et de favoriser la concurrence.

Les défenseurs de ces devises estiment qu'elles amélioreront les possibilités d'obtenir des prêts, augmenteront l'efficacité des paiements, réduiront les coûts des transactions, tout en renforçant la transparence des flux financiers et en réduisant les opérations de change.

L'émission de devises numériques par les banques centrales comporte des risques liés à la possibilité pour les utilisateurs de retirer une quantité excessive d'argent des banques en une seule fois pour acheter la monnaie de la banque centrale, ce qui pourrait entraîner une crise.

Les banques centrales doivent également évaluer leur préparation à faire face aux risques liés aux attaques informatiques, garantir la confidentialité des données et assurer l'intégrité financière.